Palantir Technologies Inc. (NYSE: PLTR) zažíva úspešný rok 2025. S nárastom o 100 % v roku 2025 patrí medzi najvýkonnejšie akcie za posledných 12 mesiacov. Nie mnoho spoločností dokázalo dosiahnuť takýto výkon v mimoriadne nestabilnom roku. Akcia vzrástla o 475 % za 12 mesiacov a o viac ako 1500 % za päť rokov. Akcie PLTR nedávno dosiahli 150 dolárov a Wall Street zostáva v súvislosti s nimi optimistický. Predpokladá sa, že hodnota akcie dosiahne tento rok 200 dolárov a bude naďalej rásť.

Palantir má výnimočný produkt a obsluhuje mnoho populárnych organizácií, vrátane Ministerstva obrany, pričom jej nedávny nárast je poháňaný rastom príjmov. Spoločnosť má spoľahlivú aplikáciu, ktorá umožňuje používateľom zadávať údaje do platformy a získavať prehľady. Tento softvér, platforma umelej inteligencie, bol pôvodne určený pre vládne použitie, ale stal sa veľmi populárnym aj u komerčných klientov. Organizácie zvyšujú výdavky na AI a Palantir z toho bude ťažiť.

V roku 2024 spoločnosť usporiadala školiace tábory, aby používateľom ukázala, ako softvér zapadá do ich obchodného modelu, a táto stratégia bola úspešná. Prilákala nových komerčných klientov a Palantir zaznamenal výrazný rast komerčných príjmov.

V prvom štvrťroku vzrástli vládne príjmy o 45 % a komerčné príjmy vzrástli o 71 % medziročne. Celkovo zaznamenala 39 % rast príjmov v štvrťroku na 884 miliónov dolárov. Príjmy v USA vzrástli o 55 % a počet zákazníkov medziročne o 39 %. Manažment zvýšil výhľad príjmov na celý rok.

Zlepšuje sa aj ziskovosť a rastú marže. Palantir zaznamenal zlepšenie ziskovosti so zlepšením hrubých a prevádzkových marží. S rozširovaním podnikania bude naďalej zaznamenávať vyššie zisky. Zostávajúca hodnota komerčných obchodov vzrástla medziročne o 127 % na 2,32 miliardy dolárov.

To ukazuje, že spoločnosť má predpoklady na ďalší silný štvrťrok. Palantir by mal oznámiť výsledky 4. augusta a manažment predpokladá príjmy medzi 934 miliónmi a 938 miliónmi dolárov s prevádzkovým ziskom GAAP v rozmedzí od 401 miliónov do 405 miliónov dolárov, čo je spomalenie oproti predchádzajúcemu štvrťroku.

Spoločnosť dozrieva ako podnik a v nasledujúcich rokoch by sme mohli vidieť zlepšenie ziskových marží. Mohol by nastať významný rast a prijatie v celej Európe by mohlo priniesť prospech podnikaniu. Palantir uzavrel v prvom štvrťroku 139 obchodov so zákazníkmi v hodnote viac ako 1 milión dolárov a ďalších 31 obchodov v hodnote najmenej 10 miliónov dolárov.

Má niekoľko zaujímavých partnerstiev, ktoré zabezpečia, že zostane na poprednom mieste. Palantir spolupracuje s The Nuclear Company, startupom, na inštalácii svojho softvéru pre jadrový energetický dodávateľský reťazec. Ďalej oznámila spustenie nového programu na urýchlenie výroby vojnových lodí s BlueForge Alliance. Nové odvetvia by sa mohli stať hnacím motorom rastu pre podnikanie spoločnosti Palantir.

Analytici sú optimistickí v súvislosti s akciami a majú silné odporúčanie na nákup. Piper Sandler má hodnotenie „overweight“ s cieľovou cenou 170 dolárov. Analytik verí, že spoločnosť je pripravená na „jedinečný“ rast. Analytik Wedbush Dan Ives má cieľovú cenu 160 dolárov a označuje ju za jedno z najlepších mien, ktoré vlastniť tento rok.

Áno, akcie nie sú lacné. Obchodujú sa s prémiou, ale spoločnosť stojí za to. Spoločnosť môže byť v súčasnosti nadhodnotená s trhovou kapitalizáciou 365 miliárd dolárov a pomerom P/E 672. Jej prémiové ceny zvyšujú očakávania, ale spoločnosť má schopnosť ich naplniť.