Investovanie: Nikdy nie je neskoro, ale čím skôr, tým lepšie
KĽÚČOVÉ BODY
-
Aj keď je len zriedka kedy príliš neskoro na investovanie pre dlhodobý rast portfólia, čím skôr, tým lepšie, pretože čas je najväčší determinant, ktorý bude diktovať niečiu stratégiu.
-
Tolerancia rizika, cieľová výška rastu a časový rámec sú subjektívne parametre, na základe ktorých sa zvyčajne vyberajú investície.
-
Rýchlejší rast je úmerný väčšej volatilite a vyššiemu riziku, takže ak začínate neskôr, dlhodobý, rýchlejší rast si môže vyžadovať kombináciu rýchleho rastu s pomalšími a stabilnejšími investíciami, aby sa vyvážil rizikový profil portfólia.
-
Cítite sa zastrašene pri osobnom rozhovore s finančnými profesionálmi? Ste v dôchodku skôr alebo pozadu? Bezplatný nástroj SmartAsset vás môže v priebehu niekoľkých minút spojiť s finančným poradcom, ktorý vám dnes pomôže odpovedať na túto otázku. Každý poradca bol starostlivo preverený a musí konať vo vašom najlepšom záujme. Nestrácajte ani minútu – začnite kliknutím sem.(/Sponzor)
Prečo niektorí ľudia odkladajú investovanie?
Vek, v ktorom sa ľudia rozhodnú začať investovať, sa veľmi líši. Faktory, ktoré môžu ovplyvniť toto rozhodnutie, môžu zahŕňať kultúrne, komunitné a individuálne okolnosti. Niektoré z dôvodov, ktoré niektorí uviedli, vám môžu znieť povedome:
Hororové príbehy od kolegov alebo príbuzných o tom, ako sa v minulosti popálili počas dotcom boomu a prepadu alebo kolapsu hypoték v roku 2008, vystrašili mnohých, aby zostali v úzadí investovania. Niektoré rodiny žijúce z ruky do ústa nemajú ani prostriedky, ani snahu pozerať sa na investície, pretože sa okamžite zameriavajú na to, aby mali jedlo na stole a zostali zdravé. Ľudia vychovaní v určitých náboženstvách, ako napríklad islam, majú litániu zákazov proti investíciám, ktoré účtujú úroky alebo sa nejakým spôsobom týkajú rôznych oblastí, ako sú: alkohol, tabak, hazardné hry, zbrane, bravčové mäso a určité druhy bankovníctva a poistenia. Niektoré islamské sekty považujú špekulácie za haram (zakázané), takže by to zahŕňalo investície do akcií alebo fondov súvisiacich s akciami. Určití jednotlivci, ktorí nahromadili značné pôžičky na vysokoškolské vzdelanie a/alebo dlhy na kreditných kartách, sa zamerali na elimináciu dlhu ako svoju najväčšiu prioritu, vyhýbajúc sa investíciám, kým neboli bez dlhov.
Lepšie neskoro ako nikdy
Bez ohľadu na dôvody, prečo niekto začne investovať neskôr, výhody sa môžu stále odvíjať od neofyta investora v závislosti od ich tolerancie rizika, cieľov a časového horizontu. Snaha zdvojnásobiť si peniaze za rok s nulovým rizikom zjavne nie je založená na ničom, čo je dostupné v reálnom svete. Avšak výhľad založený na výskume a praktických, dosiahnuteľných očakávaniach je základom úspešnej stratégie a na tomto základe je možné zostaviť portfólio.
Investor v strednom veku, ktorý investuje prvýkrát, zjavne vykonal nejaký predbežný výskum a uverejnil na Reddite žiadosť o radu ohľadom návrhov ETF. S základňou 100 000 dolárov bol jeho cieľom dlhodobý rast a pýtal sa, či by mal byť súčasťou rovnice dividendový ETF. Vzhľadom na to, že začína v polovici 40-tych rokov, kombinácia agresívnych a miernych rastových ETF spolu s dividendovým rastovým ETF so všetkými dividendami v režime DRIP by mu mohla pomôcť dohnať stratený čas a následne dosiahnuť hmatateľný cieľ budovania bohatstva. Niektoré z týchto ETF by mohli zahŕňať:
Vanguard S&P 500 ETF
Vanguard S&P 500 ETF (NYSE: VOO) je jedným z najpopulárnejších a najrozšírenejších indexových ETF S&P 500 v odvetví. Pasívne riadený ETF, ktorý sleduje index S&P 500, VOO je základným kameňom nespočetných portfólií, vrátane osobného portfólia Warrena Buffetta pre jeho manželku. Má 10-ročný kumulatívny výnos 258,5 %.
Výnos: 1,19 %
Beta: 1,00
Celkové čisté aktíva: 1,53 bilióna dolárov
1-ročný výnos: 16,29 %
Pomer nákladov: 0,03 %
3-ročný výnos: 17,06 %
Priemerný denný objem: 6,4 milióna akcií
5-ročný výnos: 15,84 %
Dátum začatia: 9-7-2010
10-ročný výnos: 13,62 %
Top 5 sektorové váhy:
Technológia – 34,40 %
Finančné služby – 13,58 %
Spotrebný cyklický – 10,55 %
Komunikačné služby – 9,81 %
Zdravotná starostlivosť – 9,35 %
Top 5 najväčších držieb:
Nvidia – 7,33 %
Microsoft – 7,04 %
Apple – 5,83 %
Amazon – 3,94 %
Meta Platformy (Facebook) – 3,05 %
Pre extra rastový impulz je možné využiť plán reinvestovania dividend (DRIP), aby sa využilo výhody zloženého úročenia dividend a spriemerovania nákladov dolára nákupom viacerých akcií VOO každý štvrťrok. VOO má množstvo výhod smerom k tejto stratégii na urýchlenie jej účinnosti:
S&P 500 obsahuje obrovskú väčšinu akcií Dividend King (50 alebo viac rokov po sebe idúcich ročných zvýšení dividend) a Dividend Aristocrat (25 alebo viac rokov po sebe idúcich ročných zvýšení dividend), takže pomerné držby týchto akcií vo VOO prinesú úmerné kumulatívne zvýšenie výplaty dividend každý rok. Hoci rast dividend nie je zaručený, celková história VOO demonštruje pravidelný pozitívny rast každý rok okrem roku 2020, ktorý bol spôsobený pandémiou Covid-19. Rast zodpovedajúceho ocenenia VOO s indexom S&P 500 ľahko prevyšuje rast dividend, takže matematicky menší výnos môže byť zavádzajúci, pretože skutočná suma dividend sa stále zvyšuje, aj keď pomalším tempom.
Rok, Suma výplaty, Výnos na konci roka, Medziročný rast výplaty
2024, 6,7035 dolárov, 1,25 %, 5,45 %
2023, 6,3572 dolárov, 1,48 %, 6,90 %
2022, 5,9467 dolárov, 1,75 %, 9,38 %
2021, 5,4367 dolárov, 1,31 %, 2,53 %
2020, 5,3027 dolárov, 1,64 %, -4,81 %
2019, 5,5709 dolárov, 2,04 %, 17,61 %
2018, 4,7367 dolárov, 2,28 %, 8,44 %
2017, 4,3769 dolárov, 2,01 %, 5,56 %
2016, 4,1380 dolárov, 2,32 %, 5,27 %
2015, 3,9310 dolárov, 2,47 %, 12,64 %
2014, 3,4900 dolárov, 2,22 %, 12,29 %
2013, 3,1080 dolárov, 2,25 %, 9,59 %
2012, 2,8360 dolárov, 2,71 %, 19,56 %
2011, 2,3720 dolárov, 2,63 %, 118,82 %
2010, 1,0840 dolárov, 1,23 %, n.a.
Invesco QQQ Trust
Invesco QQQ Trust (NASDAQ: QQQ) bol silným víťazom rastu Exchange Traded Fund (ETF) pre mnohých investorov. Má 5-7-ročný ročný výnos 20,51 %, kumulatívny 10-ročný výnos 442 % a profitoval z ťažkého váženia v technických akciách “Magnificent 7”. QQQ sleduje index Nasdaq-100 ako svoj benchmark. QQQ, zameraný na agresívnejší rast z technologických akcií, je volatilnejší ako VOO, ale dosiahol ešte pôsobivejší rast v rovnakom časovom období.
Výnos: 0,50 %
Beta: 1,12
Celkové čisté aktíva: 360,6 miliardy dolárov
1-ročný výnos: 20,57 %
Pomer nákladov: 0,20
3-ročný výnos: 22,24 %
Priemerný denný objem: 46,22 milióna akcií
5-ročný výnos: 17,00 %
Dátum začatia: 3-10-1999
10-ročný výnos: 18,49 %
Top 5 sektorové váhy:
Technológia: 53,87 %
Komunikačné služby: 15,71 %
Spotrebný cyklický: 13,23 %
Spotrebný defenzívny: 4,94 %
Zdravotná starostlivosť: 4,64 %
Top 5 najväčších držieb:
Nvidia – 10,03 %
Microsoft – 9,17 %
Apple – 7,17 %
Amazon – 5,74 %
Broadcom – 5,28 %
Vanguard High Dividend Yield Index Fund ETF
Pre solídny vysoko dividendový výnosový ETF je jedným z nich, ktorý stojí za vážne zváženie, Vanguard High Dividend Yield Index Fund ETF (NYSE: VYM). Vytvorené pred 19 rokmi v roku 2006, Vanguard High Dividend Yield Index Fund ETF je ETF spoločnosti Vanguard pre investorov, ktorí sa snažia sledovať index FTSE High Dividend Yield Index. VYM zdôrazňuje veľkosť výnosu nad rast výnosu. Vylúčením REITs tento ETF váži akciové rebríčky podľa trhovej kapitalizácie, aby zmiernil riziko zahrnutia akcií s vysokými výnosmi v dôsledku zhoršujúcich sa financií.
Výnos: 2,63 %
Beta: 0,81
Celkové čisté aktíva: 76,27 miliardy dolárov
1-ročný výnos: 10,96 %
Pomer nákladov: 0,06 %
3-ročný výnos: 11,37 %
Priemerný denný objem: 967 672 akcií
5-ročný výnos: 13,98 %
Dátum začatia: 11-10-2006
10-ročný výnos: 10,42 %
Top 5 držby:
Broadcom: 6,45 %
JP Morgan Chase: 4,08 %
Exxon Mobil: 2,37 %
Walmart: 2,16 %
Procter & Gamble: 1,90 %
Top 5 sektory:
Finančné služby: 21,65 %
Technológia: 15,96 %
Zdravotná starostlivosť: 12,49 %
Spotrebný defenzívny: 12,15 %
Priemysel: 11,23 %
JP Morgan Nasdaq Equity Premium Income ETF
Zatiaľ čo plagát si mohol vybrať z ľubovoľného počtu dlhopisov alebo vysoko výnosných dividendových ETF pre príjem, neskorý štart a dlhodobý cieľ rastu by si mohli vyžadovať zváženie krytého call ETF s rastovou zložkou. JP Morgan Nasdaq Equity Premium Income ETF (NASDAQ: JEPQ) je o niečo lepšie rizikovo zmiernené kryté call ETF, ktoré sleduje Nasdaq-100 pre rast a zároveň prináša výnos 11,22 %, ktorý by sa dal ľahko použiť v scenári DRIP pre ďalší zložený rast.
Namiesto priameho písania krytých callov proti svojmu portfóliu JEPQ používa Equity Linked Notes (ELN), čo sú syntetické finančné produkty vytvorené finančnými inštitúciami. ELN sú zvyčajne spojené s konkrétnym indexom alebo akciou a často majú call opciu pripojenú k zložke ochrany istiny a zvyčajne sa podobajú nulového kupónovému dlhopisu. Vo väčšine prípadov je ELN krátkodobý nástroj s dobou splatnosti nie dlhšou ako niekoľko mesiacov. Výnosy ELN sú spojené s podkladovým indexom alebo akciou. Okrem toho sa väčšina, ak nie všetky ELN, nakupujú priamo od emitenta a držia sa do splatnosti. Pre ELN neexistuje žiadny sekundárny trh.
JEPQ používa mierne out-of-the-money cally na index NASDAQ 100, čím ponecháva mierny priestor na zachytenie rastového potenciálu indexu. Manažér JEPQ Hamilton Reiner rozkladá jednomesačné cally do viacerých týždenných košov a potom diverzifikuje dátumy exspirácie a realizačné ceny. Namiesto toho Reiner nakupuje ELN, ktoré fondu poskytujú expozíciu voči ziskom z týchto call opcií, bez rizika, že akékoľvek z najväčších technologických akciových držieb budú podliehať callom, ak sa trh rozbehne a cally sa stanú in-the-money. To zjednodušuje daňové zaobchádzanie fondu, ale vylučuje mu využívanie nižších dlhodobých sadzieb dane z kapitálových výnosov.
Výnos: 11,22 %
Beta: 0,82
Celkové čisté aktíva: 28,88 miliardy dolárov
1-ročný výnos: 15 %
Pomer nákladov: 0,35 %
3-ročný výnos: 16,45 %
Priemerný denný objem: 6,145 milióna akcií
5-ročný výnos: n/a
Dátum začatia: 5-3-2022
10-ročný výnos: n/a
Top 5 sektorové váhy:
Technológia: 53,45 %
Komunikačné služby: 15,97 %
Spotrebný cyklický: 14,21 %
Zdravotná starostlivosť: 4,71 %
Spotrebný defenzívny: 4,56 %
Top 5 najväčších držieb:
Nvidia – 8,82 %
Microsoft – 7,91 %
Apple – 6,10 %
Amazon – 5,12 %
Broadcom – 4,27 %
Jedným z zaujímavých aspektov JEPQ je, že dividendy sa pravdepodobne zvýšia v mesiacoch s vyššou volatilitou akciového trhu, najmä v technologickom sektore. Je to kvôli vyšším prémiovým hodnotám, ktoré môže predajca opcií vyžadovať na turbulentnejších trhoch.
Menu je obrovské – tipy na navigáciu
Každý z tu uvedených vzorových ETF má niekoľko porovnateľných konkurenčných ponúk od iných emitentov, takže rozsah možností je obrovský. Pre neofyta investora sú tri hlavné faktory (cieľový cieľ, časový rámec a tolerancia rizika) hlavnými determinantmi pre konečný výber. S týmto vedomím je dobré mať na pamäti niektoré tipy pri vykonávaní náležitej starostlivosti:
Je dobré získať rôzne nápady, ale nie slepo vkladať peniaze do investície bez toho, aby ste urobili vlastný osobný výskum. Porovnanie pomerov nákladov môže znamenať významný rozdiel medzi ETF, ktoré môžu sledovať rovnaký index, pretože vyššie pomery nákladov znamenajú menší rast pre akcionárov. Monitorovanie vlastného portfólia aspoň mesačne je obozretná prax, pretože spravodajské udalosti, ako napríklad oznámenie politiky recipročných ciel prezidenta Trumpa v apríli, viedli k mimoriadnej volatilite, pričom trhy stratili tisíce bodov, len aby ich všetky získali späť a potom ešte viac v nasledujúcich týždňoch. Keď sa človek blíži k dôchodku, môže stáť za zváženie rebalansovanie portfólia smerom k menšej volatilite a vyššiemu príjmu, najmä ak bude sekundárny príjem z iných zdrojov obmedzený.
